Стоковые изображения от Depositphotos
По данным Investing.com, стоимость тройской унции золота (основная единица измерения металла, равна 31,1 грамма) достигла $1933,10 на торгах в пятницу, 8 апреля. В январе показатель составлял $1797,4. Золото интересно прежде всего с точки диверсификации инвестиционного портфеля. Тем не менее у золотых вложений есть риски. Главный экономист Главного управления Банка России по Центральному федеральному округу Дмитрий Евтеев назвал для «Газеты.Ru» пять основных из них.
Движение цен на золото сложно предсказать даже опытным аналитикам. Здесь надо учитывать множество факторов: ситуацию в глобальной экономике и на мировом финансовом рынке, геополитическую обстановку, состояние и перспективы золотодобывающей промышленности.
«В течение последних десятилетий золото, действительно, демонстрировало достаточно хорошую способность к сохранению покупательной способности накоплений в долгосрочной перспективе, в том числе относительно инструментов фондового рынка. Так, с начала XXI века по текущий момент золото выросло в долларовом выражении почти в семь раз, в то время как, например, американский фондовый индекс S&P500 – лишь более чем в три раза», — отметил Евтеев.
Однако, по его словам, при детальном рассмотрении картина не столь однозначна. В течение 2000-х котировки золота показывали стремительную опережающую динамику. Но с середины 2011 года и вплоть до 2019 года стоимость золота, напротив, демонстрировала преимущественно нисходящую динамику. «За период с лета 2011 года по конец 2015 года цена драгоценного металла снизилась более чем на треть и вплоть до 2019 года двигалась в так называемом «боковике» с диапазоном колебаний $1300-1600 за унцию. Предпосылкой такой динамики могло послужить существенное перераспределение средств инвесторов в пользу альтернативных активов», — объяснил эксперт.
Золото – рыночный актив, цена на который формируется под воздействием спроса и предложения и также подвержена существенным колебаниям.
«История демонстрирует хорошую способность драгоценного металла к защите накоплений от инфляции и девальвации. Однако историческая доходность не является гарантией сопоставимых будущих доходов», — подчеркнул Евтеев.
Оптимальная доля для золотых инвестиций составляет 10-20% от портфеля. Динамика цен на золото есть на сайте Банка России. По рабочим дням ЦБ устанавливает учетные цены на драгметаллы. Их используют коммерческие банки, когда устанавливают собственные курсы покупки и продажи.
Хранить дома «под матрасом» золотые слитки или монеты из драгоценных металлов можно, когда есть уверенность в надежности такого варианта. Здесь каждый решает для себя, чем можно подкрепить свою уверенность и как создать собственный резерв. Не зря в последнее время вырос спрос на сейфы – об этом сообщали продавцы и производители.
Минимизировать риск утраты сокровищ могут и банковские ячейки. За этот вариант придется платить – в зависимости от размера ячейки стоимость будет разной. Некоторые банки могут предлагать несколько месяцев аренды в подарок. Но система страхования вкладов не распространяется на этот вид хранения.
«Если говорить о золотых слитках, в банке при покупке к нему обязательно выдается сертификат завода-изготовителя с указанием веса изделия, индивидуального номера слитка, пробы, массы и названия завода», — поясняет Дмитрий Евтеев. Без этого документа слиток не примут в банке. Проблемы могут возникнуть, и, если на сертификате плохо читается текст.
Можно при продаже слитка недосчитаться и части денег: изделия с царапинами, сколами и другими дефектами будут приниматься со скидкой. Каждый банк определяет размер дисконта самостоятельно. К золотым монетам это тоже относится – если монета в пятнах (на металле могут оставаться пятна от пальцев), погнутая, с выбоинами – можно попрощаться с частью дохода.
А еще при покупке слитков и монет банки самостоятельно устанавливают дисконт к рыночным ценам: для монет он может доходить до трети, для слитков – 10-15%.
Еще надо помнить, что покупку золотых украшений, если речь не идет об антиквариате и шедеврах, вообще не стоит считать инвестицией. Обычные изделия, за которыми не охотятся лучшие аукционные дома мира, можно сдать в ломбарде, но с серьезной скидкой.
Если инвестор вложил средства не в физическое золото, а в виртуальные граммы драгметалла на обезличенных металлических счетах (ОМС), их не унесет вор, время не испортит их внешний вид, не надо доплачивать за производство и дизайн (как с монетами). Но возникает другой риск – банк, который учитывает ваши золотые граммы, может перестать существовать.
ОМС в банках в систему страхования вкладов не включены. Не входят в систему страхования вкладов и биржевые инструменты, которые позволяют инвестировать в драгметаллы (паевые инвестиционные фонды, ETF-фонды, акции золотодобытчиков и др.).
Золотые инвестиции называют спасительной гаванью для вложений в сложные времена. Но инвестору надо помнить, что такие вложения – весьма тяжелый якорь, и рассчитаны они на долгосрочную перспективу. «Если продавать слиток или золотую монету раньше, чем через три года после приобретения, и от этой операции получить доход, человек должен самостоятельно заполнить декларацию и заплатить подоходный налог в 13%», — пояснил Евтеев. Обезличенных металлических счетов это тоже касается. НДФЛ начисляется на разницу между ценами покупки и продажи драгоценного металла.
По сообщению сайта Газета.ru